2019 年全国航空货运运输量 753.2 万吨,其中国航(含模拟国货航)193 万吨,东航(含东航物流)157 万吨,南航 176 万吨,海航 58.3 万吨,顺丰(全货机机队)57.9 万吨,吉祥 12.3 万吨,春秋 6.5 万吨。
三大航合计占比 69%,顺丰全货机机队占比 7.7%、整体航空运量(货机+散航)占比为 18%,则 CR5 高达 95%。
3、国内航司分航线看:三大航凭借客机腹舱占据了国际货运市场相对垄断地位。
三大航凭借客机腹舱占据了国际货运市场相对垄断地位,预计三大航(含货机口径)2019 年占国际货运量约 90%, 而国际货运量也占自身比重在 34%-37%。
顺丰截止 19 年底仅有 5 条自营国际线,我们测算其国际货运量占自身不到 10%。
(二)时刻表看国际目的地:日、美、韩为重要目的地国家
1、国内最繁忙:首都-杭州,首都-浦东,深圳-杭州
以航段(中转拆分)计算往返,国内最繁忙前五大段分别为北京首都-杭州(周 71 班次,占比约 5%)、北京首都上海浦东(57)、深圳-杭州(56)、杭州-广州(48)和北京首都-深圳(47)。
除传统北上广深客流集中地外,杭州是重要的货源地,主要与杭州及周边地区发达的电商产业相关,此外顺丰两大枢纽即杭州和深圳。
2、国际+地区最繁忙:浦东-安克雷奇(美)、浦东-成田、浦东-大阪
航段来看,上海浦东-安克雷奇(美)(124,占比超过 11%)、上海浦东-东京成田(94,占比 9%)、上海浦东-大 阪关西(86)、上海浦东-中国香港(82)和上海浦东-洛杉矶(72)为前五大航段;
前八大为浦东出发,反映出浦东机场在国际航空货运中的重要地位。
3、以最终目的地看:日本、美国、韩国为前三大目的地
由于货运航班通常有大量中转,我们以最终目的地来看:
1)国内货运航司目的地:美国、日本、印度为为前三大目的地国家
美国(256)、日本(104)、印度(74)、荷兰(60)、德国(49)为前五大目的地国家,合计占比达到 69.8%。
城市分布:芝加哥(119)、洛杉矶(86)、大阪(52)、阿姆斯特丹(48)和法兰克福(34)为前 5 大目的地城市, 合计占比达到 43.6%。
2)外航目的地:日本、韩国、俄罗斯为前三大目的地国家。
日本(256)、韩国(171)、俄罗斯(121)、美国(114)和德国(61)为前五大目的地国家,合计占比 63.2%, 首尔(171)、东京(161)、安克雷奇(86)、大阪(71)和莫斯科(70)为前五大目的地城市,合计占比 49.7%。
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